1987年，罗慧娟与周星驰拍摄无线电视《盖世豪侠》时认识，发展地下情5年后分手。 虽然双方不承认，但这早已是电视圈内的公开秘密。当年罗慧娟和周星驰之恋，算是较纯情，两人都是平起平坐地恋爱，因为当时罗慧娟和周星驰都不红，都还在演艺圈努力奋斗的阶段，后来两人渐行渐远，周星驰愈来愈红，据说罗慧娟后来忍受不了他的多情，才忍痛与其分手。果真如此吗？其实周星驰与罗慧娟遗憾分手还存在另外一个重要原因。

 1992年年初开始，香港的娱乐八卦媒体已经不断捕捉到周星驰和朱茵的约会信息，也写出了不少关于周星驰与罗慧娟、朱茵的三角恋爱的文章，轰动一时。这期间周星驰与朱茵一起在外地出现；一起去录影带租铺还带……行踪都被狗仔队发现。但周星驰和朱茵对这些并没有公开讲明，也不否认。以上这些过程就是娱乐圈里所谓的“地下情”之典型表现。

 此时，罗慧娟与周星驰的地下恋情，也已经维持了3年。1992年春天，香港的媒体爆出罗慧娟淡出，而朱茵独得周星驰及他的母亲凌宝儿的宠爱。罗慧娟与周星驰的关系无声无息地结束了。两人正式对外宣布分手的时间则是在1992年的9月。分手的原因，罗慧娟沉默了4年，终于还是在1995年对《明报周刊》透露了对那段感情的感受。“我曾经讲过，我死都不会承认跟他拍过拖的……我也不知道那3年是怎么过的。为什么是3年？可能3年是一个容忍的极限期吧！”而据当时香港的报刊分析说，周罗分手的主要原因是周星驰的母亲凌宝儿对罗慧娟不认可。

不过在1999年11月，罗慧娟在新加坡参加潜水活动，耳膜严重受伤，导致完全失去听觉。周星驰听到消息后也是很关心，立即从香港发了一份手写的祝福传真，内容是：“娟妹，得悉意外，甚表关心，祝早日康复。”这事在媒体都有报道。 罗慧娟与周星驰之恋，应该还是比较纯情的那种，因为当时罗慧娟和周星驰都不红，都仍在演艺圈努力奋斗的阶段，属于两人都平起平坐的恋爱。不过，周星驰的势头在1990年突然爆发起来。同一年，罗慧娟仍是在TVB里拍电视剧集，香港这么小，背后的工作关系自然是千丝万缕。但很明显，周星驰这时已经踏入电影业，和罗慧娟已经是两个不同的圈子了。之后，周星驰拼命拍电影，两人渐行渐远也不足为奇。